Em Desencanto, os espectadores são levados ao decadente reino medieval de Dreamland, onde acompanham as desventuras da princesa Bean, uma jovem que bebe muito, seu companheiro elfo de temperamento forte, Elfo, e seu demônio pessoal, Luci. Ao longo do caminho, o trio excêntrico encontra ogros, duendes, harpias, diabos, trolls, morsas e muitos tolos humanos.